Rusning för att binda bolånen

Hos SBAB Bank minskade andelen bolån med den kortaste bindningstiden på tre månader från 64 procent i augusti till 49 procent i september.

Utvecklingen är densamma hos andra banker och bolåneinstitut.

– Det är inte ofta du ser en så stor förändring på en månad, säger Tomas Pousette, chefsekonom på SBAB Bank.

Han fortsätter:

– Det har naturligtvis att göra med att räntan för lån med bindningstider på 2 och 3 år legat något under tremånadersräntan. Då har många nappat.

Fast eller rörlig ränta, vad ska man välja? De senaste femton åren har frågan besvarats: rörligt.

I längden är det bäst med rörlig ränta. Så har många sagt.

Numera finns inte en riktigt rörlig ränta utan den kortaste bidningstiden är tre månader. Den kallas rörlig medan bindningstider på ett år och längre kallas bundna räntor. Sedan mitten av 1990-talet har räntorna sjunkit och hushållen fått en allt större disponibel inkomst. Då är det naturligt att ge rådet: välj rörligt.

Men från början av 1960-talet och fram till början av 1990-talet var räntetrenden stigande, vilket Institutet för Privatekonomi visar i en studie. Då var det inte självklart att rörlig ränta var det bästa, om det ens gick att välja rörligt.

Att anpassa bindningstider för bolånen efter egen ekonomi samt efter räntetrenden i samhället har alltid varit en bra affär, skriver Institutet för Privatekonomi.

Så hur ser trenden ut nu? Svårt att säga.

– Det finns två åsikter om ekonomin framöver, säger Tomas Pousette.

Den ena är den som Riksbanken och även SBAB har, där man ser en kortvarig dämpning av konjunkturen framöver.

– Sedan tror vi att det tar fart igen och då går räntan uppåt.

Den andra synen är den som finns på finansmarknaderna som det uttrycks i olika former av terminskontrakt. Där är man mer pessimistisk och ser räntesänkningar framför sig.

– Tror man på det så ska man inte binda lånen, säger Tomas Pousette.

Han betonar att läget är extremt osäkert. SBAB hade nyligen en videochatt på Hemnet och där var frågorna många: Vad ska vi göra? Vad händer?

– Det går inte att ge ett säkert svar, säger Tomas Pousette.

Hans råd blir det gamla klassiska: Välj olika bindningstider för lånen!

Han håller med om att bindningstider på 2, 3 och 5 år ser förmånliga ut. Men det är först i efterskott vi säkert vet vad vi borde ha gjort.

Statistik från SBAB Bank visar att från år 2000 och framåt har i genomsnitt 67 procent av de låntagare som tar nya bolån valt rörligt (tremånaders). September månads 49 procent är den lägsta siffran sedan augusti 2003.

Under senaste året har en förskjutning skett mot allt mer bundna lån och allt mindre rörliga (tremånaders). Hos SBAB Bank ökade bolån med bindningstider på 1-4 år från 32 procent i augusti till 47 procent i september. Tvåårig bindningstid ökade från 20 till rekordhöga 31 procent.

Finansoro i omvärlden och svagare konjunktursignaler har pressat de längre bundna boräntorna. Två-årsräntan är nere på 3,93 procent vilket är klart under tremånadersräntan 4,25 procent. Fem-årsräntan ligger på 4,55 procent.

Allt fler låntagare lockas av att lån bundna i 1-4 år ligger under tremånadersräntan eller i höjd med den. Dessutom finns en önskan att ta lite mindre risker i ett osäkert ekonomiskt läge.

Det finns geografiska skillnader mellan vilka bindningstider som väljs. Under tredje kvartalet var det fler i Stockholm som föredrog tremånadersränta jämfört med övriga landet.

– Största skillnaden beror ändå på vilken ålder låntagaren har, säger Tomas Pousette.

Yngre och äldre bolånetagare är mer försiktiga, vilket betyder att de i större utsträckning väljer att binda lånen på minst ett år. Medelålders låntagare väljer hellre rörligt (tremånaders).

Så har det sett ut. Men i dagens läge väljer alla kategorier bundet i allt större utsträckning.