Därför ska du inte binda räntan

Nu är det läge att binda bolåneräntorna, rekommenderar bankerna. Men allra oftast har det samtidigt lönat sig över tid med rörliga räntor. E24 reder ut varför du ska binda din ränta – eller inte.

15 augusti 2010 kl 08:48, uppdaterad: 18 maj 2012 kl 06:10

När Riksbanken höjde räntan till 500 procent i november 1992 innebar det i stunden katastrof för många bolånetagare med rörliga lån. Sedan inträffade det som fundamentalt förändrade hur bolånetagare skulle se på sina lån. Kronan släpptes fri och Riksbanken behöver inte längre försvara en eventuellt försvagad kronkurs genom att höja räntan. Istället är det inflationen som ska stävjas med hjälp av räntevapnet.

Men trots att bolånetagarna inte längre behöver oroa sig för räntechocker, med rörliga boräntor på över 10 procent, så svänger ändå kostnaderna en hel del. Och i läget att räntorna är på väg att börja stiga, rekommenderas nu bolånetagarna av långivarna att se över sina lån och kanske binda dem. Statliga bolåneinstitutet SBAB anser till och med nu att en bolånetagare kan tjäna på att binda räntan , jämfört med att de kommande fem åren låta dem ligga rörligt.

Pengar24:s chefredaktör och privatekonomiska expert, Annika Creutzer, är dock kritisk till resonemanget.

– Som bankkund ska du alltid vara medveten om att bank är en affärsverksamhet med ägare som vill tjäna pengar. Och bankerna tjänar på att du lånar pengar på längre tid, säger hon.

– Eftersom det innebär högre risk för bankerna att låna ut pengar på längre sikt, så tar de ut en högre riskpremie av kunden än om lånet skulle löpa på kortare tid. Bara om marknadens aktörer, som styr räntorna, skulle ha helt fel om framtiden så är det möjligt för bolånetagare att göra ett klipp, säger Annika Creutzer.

Det går med andra ord för bolånetagarna att tjäna på en bunden ränta, men tillfällena är få, påpekar Annika Creutzer.

– Vi har sett det vid några få tillfällen, några få månader, under de senaste 15 åren, säger hon.

Det som avgör om bolånetagarna skulle tjäna på att binda sina räntor är just nu inflationsförväntningarna de kommande åren. De allra flesta expertbedömarna spår att ekonomin och därmed inflationstrycket de kommande åren kommer utvecklas svagt och hållas på en ganska låg nivå. Orsaken är osäkerheten hur det ska gå för USA och de sydeuropeiska krisekonomierna. Med låg inflation behöver inte statsräntorna höjas särskilt mycket.

– Men skulle bedömarna ha fel och det går bättre för ekonomin än man nu tror, då kan det visa sig positivt för de som bundit sina räntor, säger Annika Creutzer.

Orsaken till att binda räntan är istället att slippa osäkerheten och vara beredd att betala lite extra för det, påpekar Annika Creutzer.

– Och binder du nu så skulle du inte förlora så mycket på det, eftersom det just nu inte skiljer så mycket mellan de korta och långa räntorna.

Twingly Blogsearch

Sju skäl till att inte binda räntan

1. Det har historiskt lönat sig att ha rörliga räntor.

Bara vid några få tillfällen sedan 1990-talet, har det lönat sig med bunden ränta. Då gäller det att ha bundit räntorna vid en tid då marknaden spått lägre räntor i framtiden än det sedan blivit.

2. Du kan göra extraamorteringar när du vill.

Med bundna lån tillåts du inte att betala av på lånet ifall du så önskar, mer än det du avtalat i samband med att du tecknat lånet.

3. Din ekonomi klarar av när kostnaderna för bolånen svänger.

Du kanske har små lån i förhållande till din inkomst, eller är flexibel på annat sätt. Eftersom det oftast lönar sig över tid ligga rörligt, är det stor chans att du i slutändan tjänar tusenlappar på dina rörliga lån, även om det kostar mer under perioder.

4. Du planerar att sälja din bostad inom en nära framtid.

Det kostar att lösa bundna lån – banken vill ju kompensera för att de inte får betalt som ni från början avtalat. Ska du byta bostad är det inte alls säkert att du kan flytta med dina lån.

5. Du tror att den osäkra ekonomin i Europa kommer hålla nere räntorna.

Det finns en risk för att krisen tilltar på nytt, något som skulle pressa ner världsräntorna. Då är du som bolånetagare med rörliga räntor med på den nedgången.

6. Räntechockerna uteblir

Sedan kronan släpptes fri i november 1992 och Riksbanken istället började jobba med att hålla inflationen på en lagom nivå med hjälp av reporäntan, istället för att försvara kronkursen, har reporäntan inte klättrat över 9 procent. Under 2000-talet har reporäntan som högst legat på 4,75 procent, vilket skedde i september 2008, under brinnande finanskris. Få tror att boräntorna kan komma att springa iväg till nivåer som ligger över 8 till 10 procent.

7. Räntevapnet tar hårdare om fler har rörligt.

Ju fler som väljer rörlig ränta, desto mindre behöver Riksbanken att höja reporäntan. Om allt fler är känsliga för ränteläget tar nämligen räntevapnet mycket hårdare och snabbare.

Fem skäl till att binda räntan

1. Din ekonomi klarar inte stora svängningar

Under hösten 2008 stack räntorna iväg i världen, när finanskrisen var som mest akut. Ingen vågade låna ut pengar till någon annan, i rädsla för att den andre inte skulle kunna betala tillbaka. Det innebar också högre räntor för bolånetagarna med rörliga lån som snabbt steg under kort tid med flera procentenheter, något som kändes i plånböckerna.

2. Du slipper oroa dig och tänka på saken

Du betalar extra för tryggheten att behöva tänka på dina bolånekostnader. Din ekonomi klarar att betala 4 procents ränta varje månad de kommande fem åren, istället för att riskera räntenivåer på 7 eller 8 procent om några år.

3. Ovanligt gynnsamt att binda räntan nu

Ränteläget andas fortfarande finanskris och oron för vad som händer de kommande åren i Europa håller just nu långräntorna nere på ovanligt låg nivå. Även om du skulle förlora på det ekonomiskt så är förlusten just nu ovanligt liten, jämfört med om du väljer rörliga räntor.

4. Nya regler kan innebära kostnadschocker för bankerna

I finanskrisens spår pågår diskussioner om hur bankerna ska försäkra sig mot framtida chocker. Nya lagar och regler kan innebära nya kostnader för bankerna, som i sin tur överförs på kunderna med högre räntor.

5. Ekonomin i Europa kommer att utvecklas sig betydligt bättre än vad bedömarna tror.

De sydeuropeiska länderna återhämtar sig och ekonomins hjul rullar snabbare än prognoserna förutspått. Det innebär att marknadsräntorna pressas upp och statsräntorna höjs till högre nivåer än vad prognosmakarna tror idag.

Visa mer fakta